Calculateur d'espérance de gain en trading
Découvrez ce qu'une stratégie de trading gagne ou perd par trade en moyenne, à partir de son taux de réussite et de ses gain et perte moyens, avec le profit factor, le ratio gain/perte et le taux de réussite nécessaire pour atteindre le seuil de rentabilité.
Optionnel, pour projeter le total.
Plus d'options : coûts
Spread, commission et swap, si vos moyennes sont avant coûts.
Espérance de gain par trade
+$12.50
+0.125 R par trade, où 1 R = la perte moyenne
Profit factor
1.23
Profit brut ÷ perte brute
Ratio gain/perte
1.50
Gain moyen ÷ perte moyenne
Taux de réussite au seuil de rentabilité
40%
Le vôtre : 45%
Total attendu
+$1,250.00
+12.50 R sur 100 trades
L'espérance de gain est une moyenne sur de nombreux trades : quelques dizaines peuvent perdre même avec un vrai avantage, mesurez-la donc sur 50–100 trades ou plus. Pour dimensionner vos positions à partir d'elle, utilisez le calculateur du critère de Kelly ; pour la probabilité d'une longue série de pertes, le calculateur de risque de ruine.
Voir le calcul
- Espérance de gain = taux de réussite × gain moyen − taux de perte × perte moyenne
0.45 × $150.00 − 0.55 × $100.00 = +$12.50 - En R = espérance ÷ perte moyenne
$12.50 ÷ $100.00 = +0.125 R - Profit factor = (taux de réussite × gain moyen) ÷ (taux de perte × perte moyenne)
$67.50 ÷ $55.00 = 1.227 - Ratio gain/perte = gain moyen ÷ perte moyenne
$150.00 ÷ $100.00 = 1.500 - Taux de réussite au seuil de rentabilité = perte moyenne ÷ (gain moyen + perte moyenne)
$100.00 ÷ ($150.00 + $100.00) = 40% - Total attendu = espérance de gain × nombre de trades
+$12.50 × 100 = +$1,250.00
Réponse rapide
Espérance de gain = taux de réussite × gain moyen − taux de perte × perte moyenne. Une stratégie qui gagne 45% des trades avec un gain moyen de $150 et une perte moyenne de $100 rapporte 0.45 × 150 − 0.55 × 100 = $12.50 par trade (+0.125 R), a un profit factor de 1.23 et atteint le seuil de rentabilité à 40% de réussite.
Qu'est-ce que le Calculateur d'espérance de gain en trading ?
L'espérance de gain est le montant moyen qu'une stratégie gagne ou perd par trade sur un grand nombre de trades. Elle combine les deux chiffres que les traders regardent généralement séparément — la fréquence des gains et la taille des gains par rapport aux pertes — en une seule valeur. Une espérance positive est un avantage (edge) ; une espérance négative perd de l'argent quelle que soit la taille de position.
Espérance de gain = Taux de réussite × Gain moyen − Taux de perte × Perte moyenne
Profit factor = (Taux de réussite × Gain moyen) ÷ (Taux de perte × Perte moyenne)
Ratio gain/perte = Gain moyen ÷ Perte moyenne
Taux de réussite au seuil de rentabilité = Perte moyenne ÷ (Gain moyen + Perte moyenne)
Une stratégie qui gagne 45% du temps, avec un gain moyen de $150 et une perte moyenne de $100, rapporte 0.45 × $150 − 0.55 × $100 = $12.50 par trade. Sur 100 trades, cela fait $1,250 en moyenne. Son ratio gain/perte est de 1.5, donc il lui suffit de gagner 100 ÷ 250 = 40% des trades pour atteindre le seuil de rentabilité — elle est rentable tout en perdant plus de trades qu'elle n'en gagne.
L'espérance en R divise le résultat par la perte moyenne (1 R = ce que vous perdez sur un trade perdant typique) : $12.50 ÷ $100 = +0.125 R. Le R rend les stratégies comparables quelle que soit la taille du compte, et c'est l'unité utilisée par le calculateur du critère de Kelly et le calculateur de ratio risque/rendement.
Le profit factor est le gain brut divisé par la perte brute sur les mêmes trades : $67.50 ÷ $55 = 1.23 dans cet exemple. Au-dessus de 1, la stratégie gagne de l'argent ; en dessous, elle en perd. Les deux mesures viennent de vos trades passés, donc elles ne sont fiables que dans la mesure où l'échantillon l'est.
Comment utiliser ce calculateur
- Résultats saisis en — Argent pour des moyennes dans la devise de votre compte, Multiple de R pour des moyennes en unités de risque (un gain de 2.5 R et une perte de 1 R).
- Taux de réussite à partir de — saisissez le taux de réussite en pourcentage, ou entrez le nombre de trades gagnants et perdants de votre journal ou relevé de courtier et laissez le calculateur déterminer le taux.
- Gain moyen et perte moyenne — la moyenne de vos trades gagnants et celle de vos trades perdants. Saisissez la perte en nombre positif ; un signe moins est ignoré.
- Nombre de trades — pour projeter le résultat moyen sur ce nombre de trades.
- Plus d'options — un coût par trade si vos moyennes sont avant spread, commission et swap ; en mode R, le risque par trade en argent pour voir les résultats dans votre devise.
Le résultat affiche l'espérance par trade en argent et en R, le profit factor, le ratio gain/perte, le taux de réussite nécessaire au seuil de rentabilité et le total attendu sur votre nombre de trades. Voir le calcul liste chaque formule avec vos chiffres.
Exemple détaillé
À partir d'un journal de trading. 27 trades gagnants et 33 perdants : un taux de réussite de 45%. Gain moyen $150, perte moyenne $100.
0.45 × $150 − 0.55 × $100 = $67.50 − $55 = +$12.50 par trade (+0.125 R)
Profit factor $67.50 ÷ $55 = 1.23, ratio gain/perte 1.50, taux de réussite au seuil de rentabilité 40%. Sur 100 trades : +$1,250.
Avec les coûts. Si ces moyennes sont avant un coût de $5 par trade, chaque gain rapporte net $145 et chaque perte coûte $105. L'espérance baisse exactement du coût, à +$7.50, le profit factor tombe à 1.13 et le taux de réussite au seuil de rentabilité monte à 105 ÷ 250 = 42%.
En R. Un système de suivi de tendance gagne 35% des trades à 2.5 R et perd 1 R sinon : 0.35 × 2.5 − 0.65 × 1 = +0.225 R par trade, un profit factor de 1.35 et un taux de réussite au seuil de rentabilité de 28.6%. En risquant $100 par trade, cela fait $22.50 par trade et $4,500 sur 200 trades.
Un taux de réussite élevé qui perd. 70% de gagnants à $50 en moyenne et 30% de perdants à $150 en moyenne : 0.7 × $50 − 0.3 × $150 = −$10 par trade. Avec un ratio gain/perte de 1 : 3, la stratégie a besoin d'un taux de réussite de 75% rien que pour atteindre l'équilibre.
Quand l'utiliser
- Analyser un journal de trading — transformez un mois ou une année de résultats en un chiffre par trade.
- Tester une idée de stratégie — vérifiez le taux de réussite qu'exige une combinaison d'objectif et de stop avant de la trader.
- Comparer des stratégies — l'espérance en R met sur la même échelle des systèmes aux stops et tailles de compte différents.
- Mesurer l'effet des coûts — voyez quelle part d'un petit avantage le spread et la commission absorbent.
- Avant de dimensionner les positions — une espérance positive est le point de départ du dimensionnement Kelly et des estimations de risque de ruine.
Erreurs fréquentes
- Juger une stratégie sur son seul taux de réussite. Un taux de réussite de 70% perd de l'argent si la perte moyenne vaut trois fois le gain moyen.
- Utiliser trop peu de trades. Vingt trades peuvent afficher 60% de réussite par hasard ; une estimation stable demande 50–100 trades ou plus.
- Omettre les coûts. Sur une stratégie de court terme, spread et commission peuvent faire la différence entre une espérance positive et une négative.
- Mélanger résultats prévus et réels. Utilisez les moyennes que vos trades ont réellement obtenues, après slippage et sorties anticipées, pas les objectifs et stops que vous aviez fixés.
- Mélanger les tailles de position. Si la taille a beaucoup varié sur l'échantillon, les moyennes en argent sont faussées ; mesurez plutôt en R.
Questions fréquentes
Comment calculer l'espérance de gain en trading ?
Multipliez le taux de réussite par le gain moyen, multipliez le taux de perte par la perte moyenne et soustrayez le second du premier. Une stratégie qui gagne 45% des trades avec un gain moyen de $150 et une perte moyenne de $100 a une espérance de 0.45 × 150 − 0.55 × 100 = $12.50 par trade.
Qu'est-ce qu'un bon ratio gain/perte ?
Cela dépend du taux de réussite. Le ratio gain/perte (gain moyen ÷ perte moyenne) et le taux de réussite décident ensemble de la rentabilité : avec un ratio de 1.5, vous êtes à l'équilibre à 40% de réussite, avec 2 il faut 33.3%, et avec 0.5 il faut 66.7%. Un ratio inférieur à 1 peut fonctionner, mais seulement avec un taux de réussite élevé et stable.
Qu'est-ce qu'un bon profit factor ?
Au-dessus de 1, une stratégie gagne de l'argent ; en dessous, elle en perd. Beaucoup de traders considèrent 1.5 ou plus sur un grand échantillon comme solide et au-dessus de 2 comme fort ; un profit factor de 1.1 ou moins est facilement effacé par les coûts ou un changement de conditions de marché.
Quelle est la différence entre taux de réussite et ratio gain/perte ?
Le taux de réussite est la part des trades qui gagnent de l'argent, par exemple 45%. Le ratio gain/perte, aussi appelé payoff ratio, compare la taille du gain moyen à celle de la perte moyenne, par exemple $150 ÷ $100 = 1.5. Certains appellent aussi ratio gain/perte le nombre de gains divisé par le nombre de pertes (27 ÷ 33) ; ce calculateur utilise le sens de payoff et affiche le taux de réussite séparément.
Quel taux de réussite me faut-il pour être rentable ?
Taux de réussite au seuil de rentabilité = perte moyenne ÷ (gain moyen + perte moyenne). Avec un gain moyen de $150 et une perte moyenne de $100, c'est 100 ÷ 250 = 40%. Les coûts par trade le relèvent : avec $5 par trade, il devient 105 ÷ 250 = 42%.
Que signifie l'espérance en R ?
R est le montant que vous perdez sur un trade perdant typique. L'espérance en R est le résultat moyen par trade divisé par ce montant, donc +0.125 R signifie que vous gagnez en moyenne un huitième de votre risque habituel par trade. Cela permet de comparer des stratégies avec des tailles de stop et des soldes différents.
Une stratégie à espérance positive peut-elle quand même perdre de l'argent ?
Oui, sur une courte période. L'espérance est une moyenne sur de nombreux trades ; une série de pertes est normale même avec un avantage. Risquer trop par trade peut aussi vider le compte avant que l'avantage ne s'exprime, ce que mesure le calculateur de risque de ruine.
Calculateurs associés
- Calculateur de Ratio Risque/Rendement
Obtenez le ratio risque/rendement d'un trade et le taux de réussite nécessaire pour atteindre le seuil de rentabilité à ce ratio.
- Calculateur du critère de Kelly
Calculez la fraction de Kelly à partir de votre taux de réussite et de votre ratio gain moyen/perte moyenne, avec le demi-Kelly et le quart de Kelly.
- Calculateur de risque de ruine
Estimez la probabilité qu'une stratégie atteigne un drawdown donné à partir de son taux de réussite, de son ratio rendement/risque et du risque par trade.
- Calculateur de ratio de Sharpe
Mesurez le rendement par unité de risque : le ratio de Sharpe à partir d'un rendement moyen et d'un écart-type ou d'une liste de rendements par période, annualisé, avec le ratio de Sortino pour le risque à la baisse.
- Calculateur de Prix de Seuil de Rentabilité
Trouvez le prix qu'un trade doit atteindre pour couvrir son spread et sa commission.
- Calculateur de drawdown
Trouvez le gain nécessaire pour récupérer un drawdown. Une perte de 50% exige un gain de 100% pour revenir à l'équilibre.